西落東升？中國股債匯齊升

激石Pepperstone(http://xcvvvm.com/)報道：

周一，海外股市大跌，而A股上演低開高走劇情，三大指數(shù)全數(shù)翻紅，滬指漲0.25%，深成指漲0.8%，創(chuàng)業(yè)板漲0.8%?？萍脊衫m(xù)跌，CPO、光刻機、無線充電板塊跌幅居前，中際旭創(chuàng)跌5%；6G、數(shù)字貨幣概念回調(diào)；教育板塊持續(xù)活躍，文旅、民航、醫(yī)藥等大消費方向造好。

今早開盤，人民幣對美元市場匯率繼續(xù)大漲。其中美元兌離岸人民幣盤中一度達到7.1125，同樣在岸美元兌人民幣也探至7.1150。

中國銀行研究院研究員范若瀅分析，最近人民幣匯率大漲的原因之一是美元指數(shù)走弱。

由于美國經(jīng)濟下行壓力有所加大，以及通脹回落態(tài)勢較確定，美聯(lián)儲最新表態(tài)由“鷹”轉(zhuǎn)“鴿”，市場對美聯(lián)儲降息預(yù)期有所增強。

此外，人民幣與日元的聯(lián)動影響也是因素之一。今年以來，人民幣與日元走勢的邏輯在一定程度上類似，二者都與美元間存在較大利差。近期日元明顯走強，一定程度上對人民幣升值起到帶動作用。

民生銀行首席經(jīng)濟學家溫彬表示，雖然人民幣匯率壓力仍在，但在7月份降息等政策落地和財政加快發(fā)力下，國內(nèi)需求有望得到一定提振，外需延續(xù)回暖具有較大確定性，疊加較為豐富的匯率管理工具，人民幣匯率有望在合理均衡水平上維持基本穩(wěn)定，人民幣對美元匯率大部分時間將在7.1元至7.3元區(qū)間內(nèi)雙向波動。

港股全線低開，恒生指數(shù)跌1.59%，恒生國企指數(shù)跌1.45%。恒生科技指數(shù)跌1.53%。中國海油跌近4%，匯豐控股跌近3%；攜程集團、舜宇光學科技跌超3%，百度、小米跌超2%。港股呷哺呷哺跌超9%，公司預(yù)計中期收入減少約15.9%；中期凈虧損約2.6億元至2.8億元，同比盈轉(zhuǎn)虧。

中信建投指出，全球美元流動性似有“逆流”跡象，人民幣匯率周內(nèi)跳升，北上資金一度快速流入，市場展開“東升西降”交易敘事。

過去中國資產(chǎn)的風偏被兩大因素壓制，一是有效需求不足，二是強勢美元，目前全球偏緊美元流動性有所松綁。

東升西降交易背后，市場真正關(guān)注兩個宏觀問題：

美國是否迎來硬著陸？7月失業(yè)率有短期擾動因素，美國私人部門資產(chǎn)負債表相對健康，美國貨幣寬松空間充分，我們不建議過度左側(cè)交易美國硬著陸。

中國是否迎來強刺激？判斷刺激政策是否有效，關(guān)鍵看能否撬動社融和M1同比。年內(nèi)政策看點在貨幣，相較財政，寬貨幣推動寬信用的效率相對要慢。

國投證券也認為，復盤2016年至今美股下跌但并未大跌+人民幣升值的若干次交易環(huán)境，當前A股大盤指數(shù)處于“難有持續(xù)大跌，或有小幅反彈”的定價格局。

A股板塊方面，白酒股大漲，貴州茅臺漲2.5%。

券商股異動拉升，湘財股份直線漲停，錦龍股份、國盛金控、華林證券、東方財富、天風證券等跟漲。

消費電子概念下跌，GPU、果鏈方向領(lǐng)跌，東山精密跌超6%，工業(yè)富聯(lián)跌4.5%。

GPU概念股下跌。

光模塊概念股也下跌。

國債期貨

周一，國債期貨開盤集體上漲，30年期主力合約漲0.46%，創(chuàng)歷史新高；10年期主力合約漲0.12%；5年期主力合約漲0.05%；2年期主力合約漲0.03%。

消息面

“碳排放雙控”真的來了！國務(wù)院最新方案有破有立

國務(wù)院辦公廳近日印發(fā)《加快構(gòu)建碳排放雙控制度體系工作方案》（下稱“方案”），從階段目標、相關(guān)規(guī)劃制度、地方考核制度、行業(yè)預(yù)警管控、項目評價、碳足跡管理等多個方面作出部署。根據(jù)方案，“十五五”時期，將碳排放強度降低作為國民經(jīng)濟和社會發(fā)展約束性指標，開展碳排放總量核算工作，不再將能耗強度作為約束性指標。

國務(wù)院重磅發(fā)布！政策護航擴內(nèi)需 服務(wù)消費熱度有望延續(xù)

3日，國務(wù)院發(fā)布了《關(guān)于促進服務(wù)消費高質(zhì)量發(fā)展的意見》（以下簡稱《意見》）。據(jù)了解，這是我國首次專門就服務(wù)消費發(fā)展作出系統(tǒng)全面的部署。當前，居民服務(wù)消費需求持續(xù)釋放，服務(wù)消費已經(jīng)成為擴大消費的重要動力和主要增量來源。國務(wù)院發(fā)展研究中心市場經(jīng)濟研究所研究員陳麗芬認為，目前我國服務(wù)消費占居民消費比重仍然偏低，具有較大的發(fā)展空間和潛力，促進服務(wù)消費高質(zhì)量發(fā)展是擴大內(nèi)需的有力舉措。

美股見頂信號？巴菲特狂賣蘋果！段永平、但斌：不跟！“債王”警告別抄底！

周末，巴菲特旗下公司在二季度狂賣蘋果股票的消息刷屏。根據(jù)伯克希爾·哈撒韋A周六發(fā)布的10—Q報告，該公司在第二季度將其持有的蘋果公司股份從第一季度的7.89億股大幅減至約4億股，降幅近50%。?????????